掠夺性贷款

掠夺性贷款是不了解信贷，且带有误导性或欺诈性质的贷款。掠夺性贷款影响到家庭，还会影响经济，主要发生在美国。美国财政部部长亨利•保尔森就曾宣布了美国政府防止取消赎回权的新措施，来预防掠夺性贷款的危害。

正文

掠夺性贷款以不了解信贷市场，且信用记录较低的购房者或借款者为目标，是一种有误导性或欺诈性的贷款行为。社会中的少数群体、外来移民以及老年群体是掠夺性贷款商的主要目标。掠夺性贷款商往往不考虑借款人的信用记录，直接向属于少数群体的贷款申请人收取更高的利率。

欺诈方式

掠夺性贷款商使用各种方法施加压力，说服购房者签署贷款合同。他们会告诉借款人这是他获得贷款的唯一机会，没有别的贷款商会提供这么优惠的贷款，机不可失，时不再来。有时抵押贷款经纪人会和抵押贷款商相互勾结，从受害人签署的高利率贷款合同中获取回扣。有时两家贷款商也会互相串通采用诱导转向法（bait-and-switch）欺骗借款人：首先，一家贷款商会用非常有吸引力的抵押贷款方式来诱惑消费者，但在最后一刻又让消费者的希望化为泡影。接着，另一家贷款商在同一天打来电话，提供一种比上一家贷款商略差一点的贷款方式，利用借款人能买到房子的兴奋引诱其签署贷款合同。

掠夺性贷款商还会千方百计地说服购房者重新贷款，而实际上重新贷款不会给借款人带来任何好处 [资料来源: 美国住房与城市发展部（U.S. Department of Housing and Urban Development）]。他们诱使购房者重新贷款的目的是获取更高的利率，或者直接从中收取附加的交易费用，这被称为频繁重新贷款（loan flipping）。掠夺性贷款商的另一惯用伎俩是在贷款中附加各种名目的费用、高额手续费和不必要的保险条款，这样借款人不知不觉中就承受了更高的贷款成本。许多人都不读贷款合同中的细则或者认为合同中收取的费用都是标准的。有些掠夺性贷款商在贷款中附加的费用高达贷款总额的5%以上[资料来源: 美国可靠贷款中心]。

接近80%的次级抵押贷款合同中包含交纳提前还款罚金（prepayment penalty）的条款[资料来源: 美国可靠贷款中心]。如果借款人提前偿还了过多的贷款就要交纳这笔费用。尽管收取这种费用是不合法的，但是此项条款却让借款人深陷高利率贷款的泥潭，即使他们的信用记录改善到可以获得利率较低的贷款，还得接着忍受沉重的还款负担。掠夺性抵押贷款商最为明目张胆的非法行径是贷款欺诈。贷款欺诈是指掠夺性贷款商谎报或隐瞒相关贷款条款的重要信息。贷款商可能嘴上告诉借款人的利率较低，但在合同中写下的利率却高得多。有时贷款商还会怂恿借款申请人虚报自己的薪水或签署信息不完整或不正确的文件。

严重后果

掠夺性贷款的危害是灾难性的，它不仅影响个体家庭，还会威胁到整个美国经济。据估算，2005-2006年间使用次级抵押贷款购买的房屋中有五分之一被取消了赎回权[资料来源: 美国可靠贷款中心]。对一个社区来说，房屋净值是非常重要的，当某处房产被取消赎回权后，周围的房产价值就会随之下降，这对已经很严重的住房危机来说无疑是雪上加霜。

掠夺性贷款最大的问题在于它的危害不会在短时间内显现出来。有时借款人过了三、四年才意识到自己负担不起抵押贷款。这是由于借款人受到了欺骗而签署了所谓的“爆炸式”抵押贷款（exploding  mortgage）。这是一种浮动利率贷款（ARM, adjustable rate mortgage）,其利率在贷款的第二年或第三年就会从7%上涨到12%。“爆炸式”抵押贷款也被称为“2/28”型浮动利率贷款或“3/37”型浮动利率贷款，这两组数字表示前两年或三年的利率是固定的，而接下来的28年或37年的利率则是浮动的。

怎么会有人愿意接受这样的贷款合同呢？一方面是因为此类贷款的先期固定利率或引诱利率（teaser rate）比优惠级利率（prime interest rate）还要低；另一方面，在贷款商和贷款经纪人的蒙骗下，借款人以为自己有能力在享受先期利率的两年内改善信用记录，并在贷款调整为浮动利率或“爆炸”之前重新以固定利率贷款。

贷款商或贷款经纪人劝诱借款人的理由之一就是房子本身的价值会上涨，这样借款人就能通过房屋净值贷款（home equity loan）支付逐渐升高的月供。但是一旦房地产市场低迷，房屋净值就会下跌，最后借款人根本无力偿还飞速上涨的月供。

根据2007年美国国会联合经济委员会（Congressional Joint Economic Committee）的报告，2007-2008年有180万美元的次级抵押贷款将重新调整利率。当爆炸式浮动利率贷款的利率调高4到5个百分点，月供就会平均上升29%-50%[资料来源: 美国国会联合经济委员会]。如果过去您每月的还款金额是2,000美元，那么现在则是3,000美元。如此之高的涨幅是大多数人都承受不了的。因此，2006-2007年间由于次级抵押贷款，房屋取消赎回权的比率上涨了90%[资料来源: 美国可靠贷款中心]。

房屋取消赎回权对各方都没有好处。一处取消赎回权的房屋可能会造成高达8万美元的损失，而这些损失要由房屋所有者、贷款商、社区和当地政府共同承担[资料来源: 美国国会联合经济委员会]。如果某个社区的几处房产被取消赎回权，周围的房产价格就会迅速下跌。美国可靠贷款中心预计在今后几年，由于受到附近取消赎回权的房屋影响，美国大约有4,450万处房产的价格将平均下降5,000美元[资料来源: 美国可靠贷款中心]。由此造成的房屋净值损失总额达2,330亿美元。因此将其称为住房“危机”也就毫不奇怪了。

如何避免

知识是应对掠夺性贷款最好的武器。为了防止落入欺诈性质贷款的圈套，您首先要了解抵押贷款的术语和一些基本概念：

您需要了解固定利率和浮动利率之间的基本差别。

您需要了解本金是如何计算的，以及只付利息的住房贷款（interest-only loans）的优劣之处。

您应当了解合同中提前还款罚金和强制仲裁（mandatory arbitration）等存在潜在危险的条款，比如强制仲裁规定借款人无权以贷款不公平为由将贷款商告上法庭。

您也应当知道您作为借款者所拥有的权利。贷款商会说只有他们能向您提供这样优惠的贷款，千万不要相信这种话。您是顾客，有权货比三家，至少要咨询三家贷款机构，了解它们各自的贷款政策。千万不要相信贷款商的花言巧语而在贷款合同中填写虚假内容。这样做对您没有好处，比方说，如果把收入报高了，很可能最后月供就会上涨到您无法负担的水平。

一切条款都要有书面凭据。俗语说得好，“空口无凭，立字为据”。毕竟，您要遵守贷款合同中的规定，并按照其中的利率还款，其他都是空话。有时合同中会留有空白，贷款商说他们会随后填上，那么千万不要签字。如果合同中的某些内容对您不适用，那就在合同中将其划掉。最后一条建议是千万不要接受您现在或两三年后都负担不起的贷款。如果您选择了浮动利率贷款，那么要看一下两三年后您的还款额会增长到多少。如果还款额太高，您可以修改贷款合同的条款。假如别人说两年后您的经济状况就会大为改观或您可以继续贷款偿还月供，您可千万不要相信这样的话。如果经不住引诱，您的信贷记录就会螺旋式地下降，直到您不得不申请破产。

参考资料

[1]博闻网 http://money.bowenwang.com.cn/predatory-lending3.htm

该页面最新编辑时间为 2023年11月29日